Cantitate/Preț
Produs
Total produse
Vezi coșul
Mathematical Finance: A Very Short Introduction de Mark H. A. Davis

Mathematical Finance: A Very Short Introduction: Very Short Introductions

Autor Mark H. A. Davis
en Limba Engleză Paperback – 24 ian 2019

Antreprenorii, managerii de portofoliu și studenții MBA care doresc să înțeleagă mecanismele invizibile ale piețelor globale vor găsi în acest volum o resursă strategică esențială. Putem afirma că industria financiară modernă nu mai este doar un domeniu al intuiției, ci unul guvernat de rigoare matematică și algoritmi complecși. Mark H. A. Davis reușește să sintetizeze decenii de evoluție economică, de la momentul zero al teoriei arbitrajului până la provocările tehnologice actuale. Suntem de părere că volumul oferă o perspectivă rară asupra modului în care conceptele abstracte din probabilități și analiză matematică devin instrumente de zi cu zi în managementul riscului și evaluarea activelor.

Autorul nu se limitează la o prezentare istorică, ci explică aplicabilitatea directă a teoriei prețurilor în segmente critice precum ratele dobânzilor și tranzacționarea creditelor. Dacă Mathematical Finance and Probability v-a oferit cadrul teoretic extins pentru instrumentele derivate, această carte oferă instrumentele practice și contextul necesar pentru a naviga peisajul financiar post-2008. Textul este structurat pentru a fi accesibil celor fără o pregătire matematică avansată, însă fără a sacrifica precizia necesară unui astfel de subiect. Cele 41 de ilustrații și grafice incluse servesc drept ancore vizuale pentru corelațiile financiare complexe, făcând din acest ghid o lectură de referință pentru oricine dorește să înțeleagă fundamentele analizei cantitative contemporane.

Citește tot Restrânge

Din seria Very Short Introductions

Preț: 5526 lei

Preț vechi: 7011 lei
-21%

Puncte Express: 83

Carte disponibilă

Livrare economică 04-10 iunie
Livrare express 16-22 mai pentru 3152 lei

 Adaugă în coș

Wish list
Gift list
Am citit!
Adaugă în listă

Specificații

ISBN-13: 9780198787945
ISBN-10: 0198787944
Pagini: 160
Ilustrații: 41 black and white images
Dimensiuni: 114 x 175 x 10 mm
Greutate: 0.15 kg
Editura: OUP OXFORD
Colecția OUP Oxford
Seria Very Short Introductions

Locul publicării:Oxford, United Kingdom

De ce să citești această carte

Această carte se adresează profesioniștilor care au nevoie de o înțelegere rapidă și autoritară a fundamentelor matematice din spatele finanțelor moderne. Cititorul va câștiga claritate asupra formulei Black-Scholes și a managementului riscului, obținând un avantaj competitiv în înțelegerea modului în care tehnologia și matematica dictează astăzi succesul în tranzacționare și administrarea activelor.

Despre autor

Mark H. A. Davis este un expert recunoscut în domeniul finanțelor matematice, având o experiență vastă în analiza cantitativă. Contribuția sa în cadrul seriei Very Short Introductions de la OUP Oxford reflectă capacitatea de a distila concepte economice complexe în explicații concise și aplicabile. Expertiza sa acoperă întregul spectru al matematicii financiare, de la teoria prețurilor la impactul reglementărilor post-criză asupra piețelor de capital, fiind o voce autoritară atât în mediul academic, cât și în cel de business.

Descriere

In recent years the finance industry has mushroomed to become an important part of modern economies, and many science and engineering graduates have joined the industry as quantitative analysts, with mathematical and computational skills that are needed to solve complex problems of asset valuation and risk management. An important parallel story exists of scientific endeavour. Between 1965-1995, insightful ideas in economics about asset valuation were turned into a mathematical 'theory of arbitrage', an enterprise whose first achievement was the famous 1973 Black-Scholes formula, followed by extensive investigations using all the resources of modern analysis and probability. The growth of the finance industry proceeded hand-in-hand with these developments. Now new challenges arise to deal with the fallout from the 2008 financial crisis and to take advantage of new technology, which has revolutionized the practice of trading. This Very Short Introduction introduces readers with no previous background in this area to arbitrage theory and why it works the way it does. Illuminating pricing theory, Mark Davis explains its applications to interest rates, credit trading, fund management and risk management. He concludes with a survey of the most pressing issues in mathematical finance today.ABOUT THE SERIES: The Very Short Introductions series from Oxford University Press contains hundreds of titles in almost every subject area. These pocket-sized books are the perfect way to get ahead in a new subject quickly. Our expert authors combine facts, analysis, perspective, new ideas, and enthusiasm to make interesting and challenging topics highly readable.

Recenzii

Only a scholar of the highest order could provide the depth, breadth, clarity, precision, and brevity to be found in this work. Enjoy the resulting gem.
This elegant little book will enthral readers looking for a clear sense of what mathematical finance is all about. Each chapter captures the essential ideas within a different aspect of the subject, without burying readers in abstruse models. Davis knows the subject so well, from both the mathematical and practical viewpoints, that he can make it accessible, relevant, and correct, all at the same time.
With concise explanations of the most important financial mathematical correlations and the mathematical formulas necessary for them, this book represents a successful very short introduction into this complex topic.

Notă biografică

Professor Mark Davis is Senior Research Fellow at the Department of Mathematics at Imperial College, London. With a PhD from the University of California, Berkeley, a background in electrical engineering and computer science, and an ScD in Mathematics from Cambridge University, Professor Davis spent five years as Head of Research and Product Development at the London-based investment bank Tokyo-Mitsubishi International, before setting up a Mathematical Finance group at Imperial College London. He was awarded the Naylor Prize in Applied Mathematics by the London Mathematical Society in 2002. He is the author of six books on stochastic analysis, optimisation and finance, most recently Risk-Sensitive Investment Management (World Scientific 2014), written with Sébastien Lleo.