Il contenuto di questo numero 12 si presenta ricchissimo di contenuti: ben 200 pagine di articoli, saggi e recensioni su ogni aspetto che ruota intorno a Lovecraft e al suo universo fantastico. Si parte con un'analisi approfondita delle tematiche sessuali presenti nella narrativa di HPL e, a seguire, un saggio dove si evidenziano quattro temi ricorrenti nell'opera di Lovecraft che si rivelano significativi per una maggiore comprensione dell'Autore. Passando poi per una "dissezione anatomica" e letteraria degli Antichi, si arriva a un altro dei pezzi piu originali di questo numero: in "La Musica di Erik S." scoprirete infatti chi fu il vero ispiratore di The Music of Erich Zann. E' la volta poi di un pezzo di S.T. Joshi, di comparazione tra Lovecraft e Fritz Leiber, apparso in origine sulle pagine di Studies in Weird Fiction, e di un dimenticato poema di Leiber mai ristampato dalla sua prima pubblicazione, avvenuta nel 1945 su una vecchia fanzine americana. Questo, e molto altro ancor, a trova posto su SL 12."